Đề thi Thị trường và các định chế tài chính

Ngân hàng, công ty bảo hiểm, quỹ đầu tư

Thị trường tài chính, định chế tài chính và công cụ tài chính

Cổ phiếu, trái phiếu, chứng khoán phái sinh

Tiền tệ, tín dụng, ngân sách

Các trung gian tài chính

Thị trường tài chính

Ngân hàng thương mại

Công ty tài chính

Dẫn vốn

Khuyến khích tiết kiệm và đầu tư

Gia tăng thanh khoản cho các tài sản tài chính

Phát hành tiền

Thị trường tiền tệ

Thị trường vốn

Thị trường sơ cấp

Thị trường OTC

Ngân hàng thương mại

Công ty bảo hiểm nhân thọ

Quỹ tương hỗ

Quỹ hưu trí

ROI, ROE, ROA

Môi trường, Xã hội và Quản trị (ESG)

CPI, GDP, GNP

Lạm phát, lãi suất, tỷ giá

Phát hành tiền

Làm ngân hàng của Chính phủ

Nhận tiền gửi của cá nhân

Quản lý hệ thống ngân hàng

Cung tiền giảm

Cung tiền tăng

Lãi suất tăng

Dự trữ bắt buộc tăng

Dựa trên nền tảng kỹ thuật số, là tài sản nợ của ai đó, giao dịch tập trung

Dựa trên nền tảng kỹ thuật số, không phải tài sản nợ của bất kỳ ai, giao dịch ngang hàng

Do Ngân hàng Trung ương phát hành, là tài sản nợ, giao dịch qua ngân hàng

Dựa trên vàng, không phải tài sản nợ, giao dịch ngang hàng

Môi trường (Environmental)

Xã hội (Social)

Quản trị (Governance)

Lợi nhuận (Profit)

Lãi suất sau khi đã trừ tỷ lệ lạm phát

Lãi suất được công bố bằng một con số cụ thể

Lãi suất thực tế nhà đầu tư nhận được

Lãi suất do Ngân hàng Trung ương ấn định

5%

4,76%

15%

4,5%

Lãi đơn tính trên vốn gốc ban đầu; lãi kép tính trên cả vốn gốc và lãi đã sinh ra

Lãi đơn luôn cao hơn lãi suất kép

Lãi kép chỉ áp dụng cho các khoản vay ngắn hạn

Lãi đơn chỉ áp dụng cho các khoản vay dài hạn

1.000

1.100

1.210

100

Là lãi suất danh nghĩa của trái phiếu

Là mức lãi suất làm cân bằng giá trị hiện tại của các khoản thu trong tương lai với giá trị hiện tại của khoản đầu tư

Là lãi suất do Ngân hàng Trung ương quy định

Là lãi suất thực sau khi trừ lạm phát

Thấp hơn lãi suất coupon

Cao hơn lãi suất coupon

Bằng lãi suất coupon

Không xác định được

Phần lãi suất tăng thêm cho tài sản phi rủi ro

Chênh lệch lãi suất giữa trái phiếu có rủi ro vỡ nợ cao và trái phiếu phi rủi ro

Phần lãi suất của trái phiếu chính phủ

Phần lỗ của nhà đầu tư khi nắm giữ trái phiếu

Trái phiếu công ty

Trái phiếu chính phủ

Trái phiếu đô thị

Trái phiếu có đảm bảo bằng tài sản

Lãi suất dài hạn bằng trung bình các lãi suất ngắn hạn dự tính trong thời gian tồn tại của trái phiếu

Lãi suất ngắn hạn luôn bằng lãi suất dài hạn

Các kỳ hạn khác nhau hoàn toàn độc lập

Đường cong lãi suất luôn dốc xuống

1 đặc điểm

2 đặc điểm

3 đặc điểm

Không giải thích được đặc điểm nào

Lãi suất ngắn hạn lớn hơn lãi suất dài hạn

Lãi suất ngắn hạn nhỏ hơn lãi suất dài hạn

Lãi suất ngắn hạn bằng lãi suất dài hạn

Lãi suất không biến động theo kỳ hạn

Dốc xuống

Nằm ngang

Dốc lên

Không xác định được hình dạng

Ngân hàng thương mại

Kho bạc Nhà nước

Công ty chứng khoán

Quỹ đầu tư

Thời gian đáo hạn ngắn, tối đa 1 năm

Rủi ro vỡ nợ thấp

Tính thanh khoản cao

Lợi nhuận/lợi suất cao

Được đảm bảo bằng tài sản

Được phát hành bởi các công ty có uy tín

Có thị trường thứ cấp rất phát triển

Kỳ hạn dài hơn 1 năm

Negotiable Certificates of Deposit

National Currency Deposits

New Commercial Documents

Non-bank Credit Derivatives

Hợp đồng bán chứng khoán kèm cam kết mua lại với giá cao hơn đã xác định trước

Hợp đồng mua chứng khoán vĩnh viễn không bán lại

Hợp đồng cho vay giữa các ngân hàng thương mại

Hợp đồng phát hành cổ phiếu mới

Bất động sản

Kinh doanh xuất nhập khẩu

Chứng khoán

Bảo hiểm

Trái phiếu chính phủ

Trái phiếu chính quyền địa phương

Trái phiếu công ty

Trái phiếu vô danh

Yêu cầu công ty thanh toán một số lượng trái phiếu đã phát hành vào mỗi năm

Cho phép công ty không trả lãi cho trái chủ

Tăng lãi suất trái phiếu hàng năm

Giảm mệnh giá trái phiếu xuống bằng 0

Chuyển đổi sang cổ phiếu thường theo tỷ lệ quy định

Chuyển đổi sang tiền mặt ngay lập tức

Chuyển đổi sang một loại trái phiếu khác

Không có quyền chuyển đổi nào

Công ty phát hành

Trái chủ (người nắm giữ trái phiếu)

Ngân hàng Trung ương

Ngân sách nhà nước

Bảo vệ công ty phát hành khỏi các yêu cầu của nhà đầu tư

Bảo vệ trái chủ khỏi việc gia tăng rủi ro trong suốt quá trình đầu tư

Tăng lợi nhuận tối đa cho công ty

Giảm thuế cho công ty phát hành

10.000 VNĐ

100.000 VNĐ

1.000.000 VNĐ

50.000 VNĐ

Có quyền biểu quyết tại đại hội cổ đông

Có cổ tức cố định và ưu tiên

Cổ đông chịu trách nhiệm hữu hạn

Không có thời gian đáo hạn

Có quyền biểu quyết tại đại hội cổ đông

Thường có cổ tức cố định và ưu tiên hưởng cổ tức trước cổ phiếu phổ thông

Được hoàn lại vốn gốc khi đáo hạn

Có thời gian đáo hạn xác định

Cổ tức được cộng dồn nếu công ty không trả được trong năm

Được chia thêm lợi tức khi công ty có lợi nhuận cao

Có thể chuyển đổi thành cổ phiếu thường

Có quyền biểu quyết đặc biệt

10 tỷ đồng

30 tỷ đồng

50 tỷ đồng

100 tỷ đồng

30 tỷ đồng

100 tỷ đồng

120 tỷ đồng

200 tỷ đồng

3%

5%

7%

10%

Lệnh mua tại giá thị trường hiện tại

Lệnh đặt mua hoặc bán tại mức giá mở cửa, không ghi giá cụ thể

Lệnh giới hạn với mức giá xác định

Lệnh đặt mua tại giá đóng cửa

Lệnh mua hoặc bán tại một mức giá xác định hoặc tốt hơn

Lệnh mua tại giá thị trường

Lệnh đặc biệt chỉ áp dụng cho nhà đầu tư tổ chức

Lệnh tự động khớp tại giá đóng cửa

Cổ phiếu, chứng chỉ quỹ đóng, chứng chỉ quỹ ETF, chứng quyền có bảo đảm

Tín phiếu kho bạc

Trái phiếu chính phủ

Hợp đồng tương lai

Là mức giá mà tại đó khối lượng giao dịch diễn ra thành công là lớn nhất

Là mức giá do Sở giao dịch quy định

Là mức giá thỏa thuận giữa các bên

Là giá đóng cửa của ngày hôm trước

± 5%

± 7%

± 10%

± 15%

Từ 1 đến 99 chứng khoán

100 và bội số của 100, tối đa 500.000

1.000 và bội số

Không giới hạn khối lượng

Công cụ tài chính mà giá trị phụ thuộc vào giá trị của tài sản cơ sở

Công cụ tài chính có giá trị cố định không đổi

Công cụ tài chính do Ngân hàng Trung ương phát hành

Công cụ tài chính chỉ được giao dịch trên sàn

Không được chuẩn hóa

Rủi ro tín dụng cao

Thanh toán hàng ngày

Hợp đồng trực tiếp giữa 2 bên đối tác

Hợp đồng tương lai được chuẩn hóa và thanh toán hàng ngày

Hợp đồng tương lai có rủi ro tín dụng cao hơn

Hợp đồng tương lai không có thị trường thứ cấp

Hợp đồng tương lai chỉ giao dịch OTC

Chỉ có thể thực hiện vào ngày đến hạn

Có thể thực hiện bất kỳ lúc nào trước khi đến hạn

Không có ngày đến hạn

Không có giá thực hiện

Mua tài sản cơ sở với giá thực hiện

Bán tài sản cơ sở với giá thực hiện đã định trước

Không phải mua hoặc bán gì cả

Chuyển đổi hợp đồng sang loại khác

Giá thị trường của tài sản cơ sở giảm

Sự bất ổn định của tài sản cơ sở giảm

Thời gian đến hạn giảm

Giá thị trường của tài sản cơ sở tăng

Tăng

Giảm

Không đổi

Tăng gấp đôi

Phí quyền chọn (Option Premium)

Toàn bộ giá trị của hợp đồng

Không phải trả bất cứ khoản nào

Phí bảo hiểm

Có sàn giao dịch tập trung

Rủi ro đối tác (counterparty risk) cao khi đối tác không tôn trọng hợp đồng

Hợp đồng được chuẩn hóa cao

Không có bất kỳ rủi ro nào

CBOE, CBT, CME

HOSE, HNX

NYSE, NASDAQ

LSE, TSE

Định chế đầu tư

Định chế tiết kiệm theo hợp đồng

Trung gian tiền gửi (định chế nhận tiền gửi)

Trung gian phái sinh

Huy động vốn từ các nguồn nhàn rỗi trong nền kinh tế

Cung cấp tín dụng cho nền kinh tế

Phát hành tiền

Thực hiện thanh toán cho khách hàng

Tiền gửi giao dịch (Transaction deposits)

Tiền gửi tiết kiệm (Savings deposits)

Tiền gửi có kỳ hạn (Time deposits)

Cả B và C

NCDs có thị trường thứ cấp, Retail CD thì không

NCDs có lãi suất thấp hơn Retail CD

NCDs không có kỳ hạn xác định

Retail CD chỉ do cá nhân phát hành

Dưới 1 ngày

Từ 1 đến 7 ngày

Từ 1 đến 3 tháng

Trên 1 năm

Khi rủi ro của ngân hàng đi vay gia tăng

Khi cung tiền trong nền kinh tế tăng

Khi dự trữ bắt buộc giảm

Khi tỷ lệ lạm phát giảm

Lãi suất Repo cao hơn lãi suất liên ngân hàng

Được đảm bảo bằng chứng khoán nên có ít rủi ro hơn

Không có thời hạn xác định

Không có tài sản đảm bảo

Cho vay vốn lưu động (Working capital loan)

Cho vay dài hạn (Term loan)

Cho vay hạn mức (Line of credit)

Cho vay tuần hoàn (Revolving credit)

Cho vay một lần duy nhất, không quay vòng

Ngân hàng phải cho vay số tiền tối đa cụ thể trong thời gian cụ thể

Không có thời hạn xác định

Chỉ cho cá nhân vay

Leveraged Buy-Out

Long-term Bond Offering

Liquid Bank Operation

Large Business Organization

Từ 1 đến 5 năm

Từ 5 đến 10 năm

Từ 15 đến 30 năm

Trên 30 năm

Bất động sản dài hạn

Đầu tư ngắn hạn và an toàn như tín phiếu kho bạc, trái phiếu chính phủ

Cổ phiếu rủi ro cao để tăng lợi nhuận

Cho vay ứng trước dài hạn

Chứng khoán chính phủ

Bất động sản thương mại

Cho vay thế chấp

Chỉ đầu tư ngắn hạn

Rất dễ dự đoán mức và thời điểm bồi thường

Rất khó dự đoán chính xác mức và thời điểm bồi thường

Không có khoản bồi thường nào

Lợi nhuận cố định và ổn định

Đóng góp xác định và trợ cấp xác định

Chỉ có đóng góp xác định

Chỉ có trợ cấp xác định

Không có chương trình cụ thể

Quỹ trợ cấp tư

Quỹ trợ cấp công cộng

Quỹ tương hỗ

Quỹ đầu tư

Tổ chức tín dụng phi ngân hàng chịu sự điều chỉnh của Luật các tổ chức tín dụng

Ngân hàng thương mại cỡ nhỏ

Công ty bảo hiểm nhân thọ

Quỹ hưu trí tư nhân

Nhận tiền gửi không kỳ hạn của khách hàng

Phát hành trái phiếu để huy động vốn

Vay vốn từ các ngân hàng thương mại

Cho vay tiêu dùng cho cá nhân

Quỹ mở mua lại cổ phần từ nhà đầu tư bất kỳ lúc nào; Quỹ đóng không mua lại

Quỹ đóng có nhiều cổ đông hơn quỹ mở

Quỹ mở chỉ đầu tư vào cổ phiếu

Quỹ mở và quỹ đóng không có sự khác biệt

Môi giới, tự doanh, bảo lãnh phát hành, tư vấn đầu tư chứng khoán

Chỉ môi giới chứng khoán

Chỉ tự doanh chứng khoán

Nhận tiền gửi của khách hàng

Số lượng thành viên và đối tượng tham gia

Mức lợi nhuận khác nhau

Cách đánh thuế khác nhau

Tất cả các ý trên đều đúng

Quỹ đầu tư theo chỉ số được giao dịch trên sàn chứng khoán

Quỹ chỉ đầu tư vào trái phiếu

Quỹ đóng không giao dịch

Quỹ chỉ dành cho tổ chức lớn

Vì BAs có kỳ hạn dài hơn T-bills

Vì ngân hàng vẫn có khả năng mất khả năng thanh toán

Vì BAs được đảm bảo bằng vàng

Vì BAs chỉ dành cho nhà đầu tư tổ chức

Công ty tài chính

Quỹ tương hỗ

Công ty chứng khoán

Công ty bảo hiểm nhân thọ